大陆矿产与中国采矿集团签订了收购协议

Continental Minerals Corporation(TSX-V:KMK,OTCBB:KMKCF)(“ Continental”或“ Company”)宣布,它已签署了Jinchuan Group Ltd(“ Jinchuan”)的签署的信件协议(“收购”),根据《商业公司法》(《不列颠哥伦比亚省》)(“安排”)的一项安排,一个大型基于中国的采矿集团,用于总计现金考虑约4.32亿新元。

该信协议规定,以每股2.60加元的$ 2.60 $ $ 2.60的基础,收购了大陆大约1.66亿股普通股的100%。要支付给大陆安全持有人的每股收购价格为每股2.60美元,代表2010年9月14日(该公告前的最后一次交易日)的收盘价溢价13%,以及该销量的18%溢价截至2010年9月14日的过去30个交易日,大陆公共股票的加权平均交易价格。

当前未偿还该安排的记录日期(将在未来的新闻稿中宣布这一日期),目前未偿还的每个大陆股票期权将充分参与该安排。期权持有人将有权在大陆安全持有人的特别会议上与普通股股东一起对公共股东进行投票,以考虑安排。

Continental的董事会还提议在安排中包括在收购完成之前,即将在未偿还的每份大陆股票中最高0.10加元的特殊现金分配。

董事会与其财务和法律顾问广泛讨论了收购条款,已确定该安排对公司的安全持有人来说是公平的,并且符合公司的最大利益。因此,董事会将建议大陆安全持有人投票支持该安排。信件协议仅在某些方面具有约束力,因此安排的完成应受到确定和其他条件的执行,包括批准大陆的保安者,不列颠哥伦比亚省最高法院,某些中国和加拿大监管部门的批准以及这种性质交易的习惯结案条件。

关于该安排的权威协议将包括与公司的每位董事和官员以及公司的某些股东以及此类人同意支持该安排的公司的某些董事和某些股东。

确定的协议将包含Jinchuan和Continental每项的习惯陈述,保证和盟约。此外,Continental在信件协议中同意,它将不征求或发起有关其股份或材料资产的任何其他业务组合或出售其股份或材料资产的讨论,直到自由书协议执行之日起三十天可以合理地期望诚实决定的大陆董事会确定会导致卓越的报价。Continental还授予Jinchuan有权与竞争的主题提案相匹配。该安排协议将提供1,340万美元的休息费,任何一方在某些事件中都可以支付。如果金丘安未完成该安排,金丘安将支付大陆的费用,因为该安排违反了安排协议根据其某些义务而违反了该安排。如果董事会建议进行替代交易,或者如果替代交易在撤销后的12个月内完成,大陆是在某些习惯上,例如大陆支持委员会的撤回,将支付休息费。如果大陆违反某些非殖民契约,或者它未能及时召集大陆安全持有人会议,以考虑安排。Jinchuan进一步同意,在获得中国监管部门对收购的批准后,在要考虑安排的大陆安全持有人会议之前,它将转让根据该安排应支付的全部总现金考虑到加拿大。

在执行有关安排的权威协议之后,Continental将召集其安全持有人的特别会议,以考虑安排。为了满足收购的金正恩条件,该安排还将加快赎回或交换大陆股票类别的优先股份,以约有约2500万美元的某些基本可销售证券。Continental目前预计特别会议将于2010年11月举行,并在2010年10月在2010年10月将有关该安排的详细披露的信息通函邮寄给Continental的安全持有人。该安排将要求在会议上批准大陆的安全持有人。不列颠哥伦比亚省最高法院,商业公司法(不列颠哥伦比亚省)和多边工具的命令条款61-101“特殊交易中少数派安全持有人的保护”。

来源:http://www.jnmc.com/

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