卡彭特技术公司(纽约证券交易所:CRS)和拉筹伯特种金属,公司今天宣布他们已经进入最终的合并协议,木匠将收购拉筹伯交易价值约5.58亿美元。
事务,木匠的810万股股票,主题为营运资金和养老某些调整,代表目前的股权价值约为3.88亿美元,将当前所有者包括希克斯equity Partners和水磨组。木匠还将支付1.7亿美元现金,消除拉筹伯债务关闭和报销一定的交易成本。
被希克斯收购股权合作伙伴和水磨集团2006年12月,生产和销售高性能材料拉筹伯航空航天、国防、能源、和其他重要应用与制造业务在宾夕法尼亚州,俄亥俄州,德克萨斯和英国和七个配送中心遍布美国。欧洲杯足球竞彩年度收入和息税前利润(利息、税项、折旧及摊销)截至3月31日的12个月,2011年分别为3.79亿美元和5800万美元。
“我们的策略是通过有机增长倡议和收购——专注于市场价值我们产品的技术先进性,”威廉·a . Wulfsohn说木工技术的总裁兼首席执行官。“拉筹伯收购将提供必要的产能,以满足客户对我们的优质产品的强劲需求,改善我们的立场在有吸引力的领域如航空航天和能源,提供功能,将帮助我们商业化重要的新产品,并提供我们改进的新功能的投资回报率。
“我们认为拉筹伯木工的一个重要扩展能力和非常自豪我们的新伙伴关系。通过结合两家公司完善产品结构,降低成本,减少所需的资本投资于未来的增长。
“我们预计收购将粘连的第一年,甚至包括一次性成本与合并有关,和高度在未来几年内逐步提升。每年净协同效应预计将超过2500万美元。合并后的实体应该是一个强劲的现金生成器,用改进的增长潜力。
“我们正在以1.7亿美元收购融资的现金部分可用的流动资金。股票的大部分是强有力的证据的信心拉筹伯所有权集团已在合并后的公司的前景。它也保持强劲的资产负债表之前,我们希望将投资和增长的一个重要阶段。”
作为交易的一部分,托马斯·o·希克斯,希克斯Equity Partners董事长兼首席执行官史蒂文·e·卡罗尔,水磨集团的创始人和合伙人将加入木匠的董事会。
史蒂文·e·卡罗尔说,“我们感到自豪的拉筹伯在过去四年里所取得的成就。我们和我们的合作伙伴在希克斯Equity partners与管理密切合作,重新确定业务的高价值产品。因此,拉筹伯产能的不断扩大,创造了新的机会在石油,天然气,和发电行业,建立了一种创业文化,推动了业务的成功。加入当地的木匠,拉筹伯将能够推动未来增长和利用许多新的价值创造机会,将享受作为设计的一部分金属领袖”。
“虽然我们最近提出采取拉筹伯,我们很快就发现机会加入木匠一起为我们所有的利益相关者提供优越的好处,”托马斯·o·希克斯说。“我们的公司是一个优秀的适合,和木匠的一部分,该行业的技术领导者和一个更全面的平台,合并后的公司将达到新市场,将提供更多的产品在世界各地客户和业务合作伙伴。拉筹伯和木匠有非凡的未来和我们期待建设突出了合并后的公司的股东和客户的价值。”
拉特罗布的股东将持有大约15.5%的木工优秀普通股。
“组合创建一个业务不仅更好的经济学,但更持久的竞争优势利用两家公司的专长,”b . Christopher DiSantis说,总裁和首席执行官拉筹伯特种金属。“我们很兴奋,这笔交易将是一个快速增量增长的催化剂,为我们的员工提供新的机会,并使我们能够更好地利用总体资产基础提高我们服务的顾客。”
交易惯例成交条件和监管机构的批准。关闭预计将发生在第一季度FY2012财政,9月30日结束的2011年。